Forbedring vs. Vanguard Personal Advisor Services: Hvilken er bedst for dig?

Traditionelle investeringsforvaltningstjenester udfordres af innovative robo-rådgivere, hvilket resulterer i et stigende antal smarte, automatiserede porteføljeløsninger.Betterment var en af ​​de første robo-rådgivere, lanceret i 2010.Begyndende med porteføljeautomatisering fortsætter Betterment med at udvikle sig ved at tilføje kontantstyring, rådgivning og kryptoinvestering takket være købet af kryptoforvalter Makara i 2022.Vanguard startede meget tidligere i 1975, da det etablerede en af ​​de første indeksfonde og voksede til en af ​​de største kapitalforvaltere i verden.Vanguards Personal Advisor Services blev født ud af disse enorme virksomhedsressourcer for at levere en automatiseret løsning til investorer.Vi vil udforske begge robo-rådgivere i detaljer, så du kan afgøre, hvilken der er den rigtige for dig.

ÅBN EN KONTO
  • Kontominimum: $0
  • Gebyrer: 0,25 % (årligt) for digital plan, 0,40 % (årligt) for præmieplanen
Læs hele anmeldelsen
ÅBN EN KONTO
  • Betterment er vores bedste robo-rådgiver for begyndere og bedst til cash management.
  • Omfattende økonomiske lommeregnere og digitale værktøjer hjælper dig med at planlægge en række forskellige mål.
  • Ekstern kontosynkronisering giver dig mulighed for at gennemgå og analysere dine økonomiske data.
  • Enkel onboarding-proces giver dig mulighed for hurtigt at begynde at administrere dine penge.
  • Premier tier kommer med menneskelig økonomisk vejledning til en lang række planlægningsmål.
ÅBN EN KONTO
  • Konto minimum: $50.000
  • Gebyr: 0,30 % af aktiver under forvaltning (eksklusive kontanter) for op til 5 millioner USD; administrationsgebyrniveauer ned til 0,05 % for aktiver over $25 mio
Læs hele anmeldelsen
ÅBN EN KONTO
  • Omfattende mål- og økonomiplanlægningsmuligheder til at understøtte din økonomiske rejse.
  • Mere omfattende tilpasning af porteføljen giver dig mulighed for at skræddersy din tildeling til dine præferencer og økonomiske situation.
  • Menneskelig økonomisk rådgivning er inkluderet for alle investorer på tjenesten.
  • Finansielle konti uden for Vanguard kan synkroniseres for et holistisk økonomisk overblik.
  • Mangel på skattetab høst, høj minimum på $50.000 udelukker nogle investorer.

Kontoopsætning

Det er hurtigt og nemt at komme i gang med Betterment.En guidet onboarding-proces vil bede dig om at dele mere om din baggrund, investeringsviden og personlige økonomiske situation, så en portefølje kan tildeles, der stemmer overens med dine behov.Denne portefølje er generelt baseret på moderne porteføljeteori (MPT) og passive investeringsprincipper, holdt i børshandlede fonde (ETF'er) med også tilgængelige kryptoallokeringer.Hver konto, du åbner, kan have en separat mål- og porteføljetildeling, hvilket sikrer, at allokeringen matcher din tidslinje og dine risikopræferencer.Menneskelig økonomisk vejledning kan også købes som en separat pakke, men er inkluderet, når du har indbetalt mindst $100.000.

På samme måde er det relativt nemt at få din Vanguard PAS-kontoopsætning.Oplevelsen er dog rettet mod menneskelig økonomisk rådgivning, hvilket nødvendiggør en længere onboarding-tidslinje sammenlignet med en rent digital mulighed.Du begynder med at besvare spørgsmål for at vurdere din parathed til platformen, herunder dit oprindelige investeringsbeløb og hvilke typer finansiel vejledning du søger.Dernæst vil du kontakte en finansiel rådgiver for at diskutere din situation mere fuldstændigt, så din portefølje kan skræddersyes yderligere, hvis det er nødvendigt.Når din portefølje er færdiggjort, vil du lave en sidste gennemgang med en rådgiver, før du går videre.Selvom hele denne proces kan tage et par uger at fuldføre, er den i tråd med Vanguards strategi om at blande en digital robo-rådgiverløsning med en mere typisk menneskelig finansiel rådgiveroplevelse.

Selvom hver digital investeringsforvalters onboarding-proces forbliver tro mod deres portefølje og finansielle rådgivningsfilosofier, kræver Vanguard PAS også et minimum på $50.000 for at kvalificere sig til platformen.Med en hurtigere opsætningstidslinje og ingen kontominimum påkrævet for at investere, får Betterment fordelen i denne kategori.

Målplanlægning

Betterment har gjort målplanlægning til et centralt fokus i oplevelsen, hvilket resulterer i en kraftfuld række af lommeregnere, værktøjer og målfunktioner, der er tilgængelige til brug.Du vil sætte mål baseret på vigtige livsbegivenheder såsom pensionering, større indkøb, skabelse af et sikkerhedsnet, uddannelse og generel investering.Nyttige prompter er også inkluderet, med nudges til at justere indbetalinger, hvis du kommer bagud i dine mål.Betterment giver også mulighed for at synkronisere andre finansielle konti til dit dashboard, så du kan få mere indsigt i din holistiske økonomiske situation.Udnyttelse af alle disse funktioner giver dig en reel, håndgribelig forståelse af evnen til at nå din ultimative økonomiske destination.

Vanguard PAS har også en bred vifte af målplanlægningsfunktioner, der kan bruges, herunder markedssimuleringsværktøjer, lommeregnere, how-to-artikler og tjeklister.Disse planlægningsværktøjer kan anvendes til en række mål, såsom uddannelsesopsparing, opbygning af en regnvejrsdagsfond, pensionering og opsparing til et hus.Du vil også modtage digital vejledning på dit dashboard, der anbefaler måder at forbedre sandsynligheden for økonomisk succes på baseret på din situation og dine mål.Som med Betterment tilbyder Vanguard PAS muligheden for at linke andre finansielle konti til dit dashboard, hvilket giver dig mere bevidsthed om din nuværende økonomiske status.Menneskelige økonomiske rådgivere er tilgængelige for dig uden ekstra omkostninger for yderligere spørgsmål og planlægningsmuligheder.

Når det kommer til målplanlægning, er Betterment og Vanguard PAS i det væsentlige endda givet omfanget af målplanlægningsfunktioner, der er tilgængelige og inkorporerer eksterne konti i dit fulde økonomiske planlægningsbillede.

Kontotyper

Vanguard PAS og Betterment understøtter begge en bred vifte af almindeligt anvendte kontotyper, der vil dække de fleste økonomiske mål.Den største afvigelse er, at ingen af ​​disse tjenester tilbyder depotkonti, såsom Uniform Gifts to Minors Act (UGMA) og Uniform Transfer to Minors Act (UTMA) konti.Når det er sagt, vil flertallet af investorer finde konti på begge platforme egnede til deres investeringsmål.

Forbedringskontotyper:

  • Individuel skattepligtig
  • Samskattepligtig
  • Traditionel individuel pensionskonto (IRA)
  • Roth IRA
  • Forenklet medarbejderpension (SEP) IRA
  • Rollover IRA
  • Tillid
  • Opsparing med høj rente

Vanguard-kontotyper:

  • Individuel skattepligtig
  • Samskattepligtig
  • Traditionel IRA
  • Roth IRA
  • SEP IRA
  • Rollover IRA
  • ENKEL IRA
  • Tillid

Kontotjenester

Forbedringer gør det nemt at flytte penge ind og ud af platformen.Du kan linke din bankkonto direkte til webstedet for at starte ind- og udbetalinger, og investeringskontooverførsler fra andre institutioner kan iværksættes uden gebyrer.Du kan også bruge funktioner til kontantstyring og kryptoinvestering, der hjælper med at runde tjenesten ud, så mere af din økonomi kan håndteres ét sted.Du vil dog ikke finde marginkonti, udlånstjenester og aktiehandel tilgængelige.Menneskelige finansielle rådgivere er tilgængelige mod et ekstra gebyr, eller når du er på den førende service med $100.000 investeret.

Mens du vil have mere end blot porteføljestyringstjenester med Betterment, strømliner Vanguard PAS oplevelsen for at fokusere på investeringsstyringsprocessen og finansielle planlægningsmuligheder.På grund af dette er banktjenester, marginkonti og individuel aktiehandel ikke tilgængelige, og kun begrænsede kontantstyringsfunktioner er inkluderet.Det er enkelt at forbinde din bank for ind- og udbetalinger, ligesom det er at overføre eksterne investeringskonti uden gebyrer.Finansiel rådgivning er tilgængelig uanset det beløb, du har investeret, da alle investorer har rådgiveradgang med 50.000 USD indsat.Dette forstærkes yderligere af en dedikeret planlægger, der tildeles, når $500.000 er investeret, og et komplet formueforvaltningsteam, når $5 millioner er på tjenesten.

Penge styring

Betterment vandt vores Best for Cash Management-pris for robo-rådgivere på grund af et stærkt udvalg af tilgængelige produkter.Med Betterment har du adgang til et betalingskort, en checkkonto og en højafkast-opsparingskonto.Når du først har inddraget smart porteføljestyring, rådgivningsmuligheder, kryptoinvestering og finansiel planlægningsfunktioner, vil du opdage, at den brede vifte af pengestyringsfunktioner gør det lettere potentielt at konsolidere din økonomi ét sted.

Sammenlignet med Betterment tilbyder Vanguard PAS væsentligt mindre med hensyn til cash management-funktioner.Da der ikke tilbydes banktjenester, vil debetkort, opsparingskonti med høj udbytte og checkkonti ikke være tilgængelige til brug.I stedet er cash management begrænset til omfanget af din portefølje.Geninvestering af udbytte sker automatisk, overskydende kontanter føres til pengemarkedskonti, og resterende porteføljekonti holdes uden gebyr.

Porteføljeopbygning

Betterment konstruerer din portefølje udelukkende ved hjælp af ETF'er, med et tilvalg til kryptoallokeringer.Porteføljestrategierne er opdelt i flere generelle kategorier:

  • Kerneportefølje med grundlæggende diversificering og vægtninger
  • Goldman Sachs Smart Beta-portefølje forsøger at overgå markedet
  • Socialt ansvarlige tildelinger, der scorer højt for sociale og miljømæssige faktorer
  • Fleksible porteføljer med generelle aktivklasser vægtet efter investorpræferencer
  • Indkomstfokuseret portefølje bygget med BlackRock ETF'er

Vanguard PAS tilbyder en bredere vifte af investeringsmuligheder end hvad du typisk ville forvente at finde i robo-rådgiverområdet.Selvom krypto ikke tilbydes, kan du investere i et stærkt udvalg af billige proprietære investeringsforeninger og ETF'er, som også inkluderer brug af ESG-allokeringer.Ikke-proprietære midler kan støttes, hvis de holdes andre steder i Vanguards produktøkosystem.Men hvor Vanguard PAS virkelig skiller sig ud er ved også at give dig adgang til aktive fondsvalg.Mens meget af tilbuddet fokuserer på billige, passive investeringer, appellerer dette unikke element til en bredere vifte af potentielle investorer.

Forbedring Vanguard
Individuelle aktier Ingen Ingen
Gensidige fonde Ingen Ja
Fast indkomst Ingen Ingen
REITs Ingen Ja
Socialt ansvarlige eller ESG-muligheder Ja Ja
ETF'er Ja Ja
Ikke-proprietære ETF'er Ja Ingen
Gensidige fonde Ingen Ja
Forex Ingen Ingen
Krypto Ja Ingen

Porteføljetilpasning

Betterments porteføljetilpasning fremhæves gennem Flexible Portfolios, en funktion, der giver dig mulighed for at have mere kontrol over allokeringen af ​​din konto.Ved at bruge denne porteføljemulighed kan du rette specifikke allokeringer mod forskellige aktivklasser på din konto.Mens alle Betterment-porteføljer giver dig mulighed for at justere din tildelings risikoniveau, giver denne funktion dig mulighed for yderligere at skræddersy investeringsstrategien til dine præferencer.

Vanguard PAS nærmer sig porteføljetilpasning gennem en finansiel rådgiver, et karakteristisk træk sammenlignet med andre robo-rådgivertilbud.I modsætning til Betterment diskuteres tilpasninger først med en finansiel rådgiver, før de implementeres.Selvom denne proces ikke er digital, vil investorer, der søger en skræddersyet portefølje, men har brug for yderligere vejledning, før de fortsætter, at dette er en særlig nyttig oplevelse.

Porteføljestyring

Automatisk rebalancering er et kendetegn for robo-rådgiverplatforme.Denne strategi hjælper med at holde din portefølje på sporet ved ikke at lade dig glide for langt væk fra din oprindelige allokering, efterhånden som markedet bevæger sig.Manuel rebalancering kan være tidskrævende, dyr og ineffektiv, hvis den ikke udføres konsekvent, så automatisering af denne tilgang kan virkelig strømline din investeringsproces.Betterment og Vanguard PAS tilbyder begge rebalancering, men har forskellige tilgange her.

Forbedringer vil automatisk rebalancere din tildeling, når porteføljen afviger mere end 3 % fra den oprindelige vægtning.Ved at linke andre investeringskonti vil du også modtage vejledning baseret på hele dit økonomiske billede, men disse beholdninger bliver ikke automatisk rebalanceret for dig.Vanguard PAS evaluerer din portefølje for rebalanceringsmuligheder på kvartalsbasis og bevæger sig fremad, hvis målallokeringen er steget mere end 5 % fra den oprindelige allokering.Ligesom Betterment bliver eksterne finansielle konti knyttet til Vanguard PAS ikke automatisk rebalanceret på dine vegne.

Skattefordel investering

Et andet kritisk element i porteføljestyring er skatteoptimering.Betterment anvender automatisk skatte-tab høst for alle investorer, der har skattepligtige konti.Denne strategi hjælper dig med at udligne gevinster med tab for at reducere potentielle skattemæssige konsekvenser.Vanguard PAS anvender ikke skattetabsindsamling på din portefølje, men fokuserer i stedet på at placere skatteeffektive midler strategisk i din allokering med et mål om at minimere skatteeffekter.

Nøgle porteføljestyringsfunktioner
Forbedring Vanguard
Automatisk rebalancering Daglig overvågning, rebalanceret, når porteføljen afviger mere end 3 % fra målallokeringen Kvartalsvis, rebalanceret, når porteføljen afviger mere end 5 % fra målallokeringen
Rapporteringsfunktioner Nettoværdi, online dashboard, målfremskridt, investeringsresultat, skat, opgørelser Nettoværdi, online dashboard, målfremskridt, investeringsresultat, skat, opgørelser
Skatte-tab høst Ja - Opsætning for at holde brugerne investerede og undgå vaskesalg Ingen
Ekstern kontosynkronisering/konsolidering Ja - brugere kan tilknytte eksterne finanskonti til målplanlægningsformål.Kun Betterment-beholdninger modtager porteføljejusteringer Ja - brugere kan tilknytte eksterne finanskonti til målplanlægningsformål.Kun Vanguard-beholdninger modtager porteføljejusteringer

Sikkerhed

Både Vanguard PAS og Betterment behandler sikkerhed med altafgørende betydning.Branchestandard Securities Investor Protection Corporation (SIPC) dækning er implementeret på hver tjeneste i tilfælde af, at firmaet fejler, og dækker op til $500K i alt eller $250K i kontanter på din konto.Vanguard har dækning ud over SIPC-grænserne gennem et ekstra forsikringsselskab.Data- og kontoadgang er beskyttet gennem en række forskellige metoder såsom kryptering, sikkerhedsspørgsmål, svindeldetektion og to-faktor-godkendelse.

Brugererfaring

Desktop

Vanguard PAS desktop-oplevelsen er relativt intuitiv og byder på et dashboard med kontosaldi, rapporteringsmuligheder, målstatusser og faner, der gør det nemt at finde det, du leder efter.Du vil også være i stand til at se din overordnede kontotilstand med forslag til at tjekke ind med en rådgiver, hvis det er nødvendigt.Kontosynkroniseringsfunktionen er detaljeret, men effektiv, hvilket giver dig en god fornemmelse af, hvor du står økonomisk.

Betterment giver også en brugervenlig oplevelse, hvilket gør økonomiske værktøjer, rapporteringsfunktioner, lommeregnere og pengebevægelser problemfrie.Du vil også opdage, at funktionaliteten vedrørende ydeevne og kontodetaljer gør det overordnede dashboard mere virkningsfuldt og nyttigt.Hvis du beslutter dig for at sammenkæde andre finansielle konti, kan overvågningen af ​​dit komplette økonomiske billede gøres problemfrit.

Mobil App

Vanguards mobilapp er mest gavnlig til målsporing og visning af kontosaldooplysninger på højt niveau.Selvom du har adgang til en stor navigationsmenu, giver mobiloplevelsen ikke helt al den funktionalitet, som skrivebordsoplevelsen gør.Alligevel vil brugerne være i stand til effektivt at navigere og finde de fleste tilgængelige funktioner.

Forbedring rangerer højt for deres mobile oplevelse og scorer 4,8 for iOS-versionen og 4,6 på Android.Du finder den samme fulde funktionalitet på appen, som du ville finde på desktopversionen, hvilket er gode nyheder for mobilbrugere.

Kunde service

Selvom ingen af ​​platformene tilbyder adgang til kundeservice i weekenden, understøtter Vanguard PAS en mere menneskelig oplevelse ved at lade rådgivere komme i kontakt med dig til en videochat.Selvom begge tjenester understreger finansiel vejledning, er det tydeligt, at Vanguard PAS går det ekstra skridt for at sikre, at du er komfortabel og på linje med investeringsstrategien.Hvis du hellere vil søge efter svar på dine spørgsmål online, vil du opdage, at hver platform dækker en bred vifte af ofte stillede spørgsmål, som vil løse de fleste forespørgsler.

Forbedring Vanguard
Telefonkontakt tilgængelig Ja: M-F 9.00 - 18.00 EST Ja: M-F, 8.00 - 20.00 EST
Forhåndsfinansiering telefonkonsultation med certificeret rådgiver Ingen Ja
Online chat tilgængelig Ja - kun Chatbot Ja - kun videochat
Hjemmeside FAQ sektion Ja - bred vifte af ofte stillede spørgsmål Ja - bred vifte af ofte stillede spørgsmål

Gebyrer

At holde omkostningerne lave er en kernekomponent i robo-rådgivere, og både Betterment og Vanguard PAS leverer, så du kan beholde flere penge investeret på dine vegne sammenlignet med traditionelle muligheder.Forbedring giver to separate oplevelser med forskellige gebyrstrukturer.Den digitale investeringsplan inkluderer digital rådgivning, skattetabsindsamling, automatisk rebalancering og hele pakken af ​​konti og porteføljer for et årligt gebyr på 0,25 %.Premium Investing-planen er prissat til 0,40 % årligt og inkluderer funktionerne i Digital Investing-planen plus ubegrænset kommunikation med en Certified Financial Planner™.

Vanguard PAS er mere en hybrid af digital investeringsstyring parret med en finansiel planlægger end en ægte robo-rådgiver.Alligevel er gebyrerne lave sammenlignet med andre porteføljestyringsløsninger på 0,30 % af din porteføljesaldo om året.Der er også trindelte forvaltningsgebyrrabatter, der starter, når dine beholdninger passerer store tærskler, med et fald til 0,20 % på aktiver over 5 millioner USD, 0,10 % over 10 millioner USD og 0,05 % over 25 millioner USD.Dette gør Vanguard PAS ekstremt konkurrencedygtig sammenlignet med andre digitale investeringsforvaltere, der retter sig mod enkeltpersoner med høj nettoværdi.Ligesom Betterment er der yderligere omkostningsprocenter relateret til fondene i porteføljen, men disse er også lave og konkurrencedygtige i branchen.

Kategori Forbedring Vanguard
Administrationsgebyrer for $5.000 konto $12,50 - Digital N/A
Administrationsgebyrer for $25.000 konto $62,50 - Digital N/A
Administrationsgebyrer for $100.000 konto $400 - Premium $300
Opsigelsesgebyrer $0 $0
Udgiftsforhold 0,09 % gennemsnit 0,09 % gennemsnit
Gensidige fonde N/A N/A

Vores holdning

Betterment og Vanguard PAS er begge imponerende porteføljestyringsløsninger, der kan hjælpe dig med at styre dine investeringer mere effektivt og potentielt forbedre dine økonomiske resultater.Valget mellem de to afhænger af dit ønske om løbende adgang til finansiel rådgiver, hvor meget du skal investere og præferencer for porteføljestyring.Tildelingstilpasning og leverede kontotjenester er også en kritisk faktor.I dette tilfælde er den mest åbenlyse forskel mellem tjenesterne minimumsinvesteringskravet.

Vanguard PAS har en af ​​de højeste minimumsindbetalingstærskler i robo-rådgiverområdet, da du skal bruge mindst $50.000 for at få adgang til tjenesten.Hvis du lige er begyndt på din økonomiske rejse eller ikke har brug for adgang til en rådgiver, er Betterments digitale service et oplagt valg.Investorer med højere saldi, som er eksisterende Vanguard-kunder, eller som foretrækker et stærkt menneskeligt element parret med automatiseret investering, vil finde et godt landingssted i Vanguard PAS.Men alt andet lige giver Betterment et mere velafrundet tilbud, der inkluderer kontantstyring og krypto til at gå sammen med alle de funktioner, der er nødvendige for at hjælpe dig mod din økonomiske destination.

Metode

Vores mission hos Investopedia er at give investorer anmeldelser og vurderinger af robo-rådgivere, der er omfattende og upartiske.Vores team af forskere og ekspertskribenter, ledet af Michael Sacchitello, brugte måneder på at evaluere alle aspekter af en robo-rådgivers platform, inklusive kontoopsætningsprocessen, målplanlægningsværktøjer, kontoservicemuligheder, porteføljekonstruktionstilbud, porteføljestyring, mobil- og desktopbruger erfaring, uddannelsesindhold, gebyrer og sikkerhed.Som en del af denne evaluering udtrækker vi kritiske datapunkter, der er vægtet af vores kvantitative model, der producerer et kraftfuldt stjernescoringssystem.

Med den individuelle investor i tankerne har vi designet en omfattende rangeringsmetodologi til at finde de bedste overordnede robo-rådgivere og de bedste robo-rådgivere på tværs af ni nøglekategorier.Hver rådgiver scores derefter på tværs af flere variabler for at bedømme præstation i hver relevant kategori.Scoren for den samlede pris er et vægtet gennemsnit af kategorierne.

Metode

Investopedia er dedikeret til at give investorer upartiske, omfattende anmeldelser og vurderinger af robo-rådgivere.Vores anmeldelser i 2019 er resultatet af seks måneders evaluering af alle aspekter af 32 robo-rådgiverplatforme, inklusive brugeroplevelsen, målsætningsmuligheder, porteføljeindhold, omkostninger og gebyrer, sikkerhed, mobiloplevelse og kundeservice.Vi indsamlede over 300 datapunkter, der vejede ind i vores scoringssystem.

Hver robo-rådgiver, vi har gennemgået, blev bedt om at udfylde en 50-punkts undersøgelse om deres platform, som vi brugte i vores evaluering.Mange af robo-rådgiverne gav os også personlige demonstrationer af deres platforme.

Vores team af industrieksperter, ledet af Theresa W.Carey, udførte vores anmeldelser og udviklede denne bedste metode i branchen til at rangere robo-rådgiverplatforme for investorer på alle niveauer.Klik her for at læse vores fulde metode.