Boliglån og finansiel støtte fra universiteter

Hvis dit barn skal ansøge om college i løbet af de næste par år, har du sikkert overvejet flere forskellige måder at betale for det.For mange familier vil økonomisk støtte være en vigtig del af det regnestykke.Over hele landet brugte familier i gennemsnit $26.373 til at betale for college i løbet af skoleåret 2020-21, ifølge en undersøgelse fra 2021 foretaget af Sallie Mae og markedsundersøgelsesfirmaet Ipsos.Næsten halvdelen af ​​dette beløb (45 %) kom fra finansiel bistand.

Afhængigt af dine omstændigheder kan der være andre muligheder, når det kommer til at skaffe penge til college.En af disse er den egenkapital, du ejer i dit hjem, som du kan få adgang til ved hjælp af et boliglån eller en boligkredit.Begge kan bruges til at få adgang til kontanter, som du kan bruge til college-udgifter.

Men hvordan interagerer disse to finansieringskilder?Påvirker det, at du er berettiget til økonomisk støtte, hvis du har et lån til boliglån?I denne artikel vil vi besvare begge spørgsmål.

Nøgle takeaways

  • Der er to hovedværktøjer, der bruges til at beslutte om din (eller dit barns) berettigelse til finansiel støtte fra universitetet: FAFSA og CSS-profil.
  • FAFSA tager ikke højde for egenkapital.
  • Det gør CSS Profile, men hvert college har sine egne regler om, hvor meget egenkapital tæller, når det kommer til økonomisk støtte.
  • Begge systemer tager højde for kontanter, som du har på check- og opsparingskonti.
  • Hvis du ønsker at bruge din egenkapital til at finansiere college, skal du sørge for at ansøge om økonomisk støtte, før du optager lånet; ellers vil kontanterne tælle med i dine aktiver.
  • Alternativt kan du tegne en boligkredit (HELOC), som giver dig mulighed for at være mere fleksibel, når det kommer til at trække på din boligkapital.

Home Equity og College økonomisk støtte

Når det kommer til at vurdere dig (eller dit barn) for økonomisk støtte, er der to hovedværktøjer, som gymnasier bruger: FAFSA og CSS-profilen.Hver behandler dit hjem egenkapital forskelligt.

FAFSA kræver oplysninger om mængden af ​​kontanter, du har på opsparing og checkkonti, men tager ikke direkte hensyn til din egenkapital, når det kommer til din berettigelse til finansiel støtte fra universitetet.FAFSA tæller blandt andet kontanter, bankkonti, alle slags investeringer, 529 planer, forudbetalte undervisningsplaner og Coverdell-konti som potentielle pengekilder, som en familie kan bruge for at betale for college.Studerendes aktiver øger det forventede familiebidrag (EFC) til collegeomkostningerne med 20 %.Moderaktiver øger EFC med op til 5,64 %.Værdien af ​​det hus, du bor i, og andelen af ​​det, du ejer, gør ingen forskel for den støtte, du vil modtage, hvis det kollegium, du eller dit barn søger til, bruger FAFSA.

CSS-profil er lidt mere kompliceret.Dette værktøj inkluderer den egenkapital, du ejer i dit hjem, sammen med værdien af ​​dine kontantkonti, når du beregner det forventede familiebidrag (EFC) til collegeomkostninger.Kompleksiteten her er, at hver skole, der bruger CSS-profilen, bruger den lidt forskelligt og pålægger et andet loft for det maksimale beløb i hjemmets egenkapital, der vil blive taget i betragtning.

Nogle skoler, for eksempel, begrænser mængden af ​​egenkapital, der tæller med i EFC som et multiplum af din indkomst.Så hvis din familieindkomst er $75.000, overvejer skolen måske kun egenkapital op til det dobbelte af din indkomst, hvilket gør den maksimale egenkapital, der tæller med i CSS-profilen, $150.000.Hvert college er dog forskelligt, og det er vigtigt at forstå, hvordan dine valgte colleges arbejder med CSS-profilen, før du forpligter dig til en.Edmit, et universitetsrådgiverfirma, leverer en lommeregner, der kan hjælpe dig med at foretage denne sammenligning.

Der er to værktøjer, der bruges til at vurdere mængden af ​​finansiel støtte fra universitetet, du (eller dit barn) kan modtage: FAFSA og CSS-profil.FAFSA betragter ikke din egenkapital som en del af dine aktiver; Det gør CSS-profilen, men hvert college anvender det forskelligt.

Brug af et boliglån til at betale for college

Selvom der er forskelle mellem de måder, FAFSA og CSS Profile håndterer boligkapital på, er de ens i én vigtig henseende – begge inkluderer kontanter som en del af dine aktiver.Hvis du optager et boliglån, konverterer du din boligkapital til et engangsbeløb i kontanter.Dette betyder, at hvis du optager et kapitallån, før du ansøger om økonomisk støtte fra universitetet, uanset hvilket vurderingsværktøj dit college bruger, skal du tælle disse kontanter.

Hvis du ønsker at bruge din boligkapital til at betale for college, og ønsker at komme uden om dette potentielle problem, er der flere muligheder åbne for dig.

Hvis det college, du (eller dit barn) har ansøgt om, bruger FAFSA, kan du ansøge om et boliglån, efter du har udfyldt FAFSA-formularen.Det betyder, at de kontanter, du har modtaget fra dit boliglån, ikke tæller med i din EFC.Dette er muligt, fordi FAFSA er baseret på dine "første år"-aktiver - det vil sige, det er baseret på skatteåret før sidste års akademiske år og dermed på to år gamle indkomstoplysninger.På grund af dette tæller dit boliglån ikke med i din berettigelse til økonomisk støtte, før to år efter du har optaget det, når du eller dit barn allerede er på tredje år på college.

Den anden mulighed er at optage en boligkreditlinje (HELOC) i stedet for et boliglån.HELOC'er giver dig mulighed for at trække så meget (eller så lidt) boligkapital, som du har brug for, dog til variabel rente.Dette giver dig mulighed for at trække så meget, som du har brug for til universitetsundervisning, uden at have en stor mængde kontanter på din bankkonto, som kan påvirke din økonomiske støtte.

Selvfølgelig vil ingen af ​​disse tilgange virke, hvis et college bruger CSS Profile, for i så fald vil egenkapitalen i dit hjem tælle med i din EFC, uanset om du har optaget det som et lån eller ej.

Påvirker Home Equity College økonomisk støtte?

Det kan.CSS-profil – et af de to vigtigste værktøjer, som gymnasier bruger til at vurdere din berettigelse til økonomisk støtte – tager højde for egenkapital, der ejes af universitetsansøgere og deres forældre.

Kan jeg bruge et boliglån til at betale for college?

Det kan du, men det er måske ikke den bedste måde at betale for college på.Det kan være muligt at få et lån, der er specifikt designet til at betale for universitetsundervisning, og det bringer ikke dit hus i fare, hvis du kommer bagud med dine betalinger.

Kan jeg bruge et boliglån til at betale for college?

Det afhænger af det værktøj, som hvert college bruger: FAFSA eller CSS-profil.Hvert college har også lidt forskellige regler, når det kommer til at tælle egenkapital, hvilket kan gøre en stor forskel for mængden af ​​økonomisk støtte, du (eller dine børn) modtager.Sørg for, at du forstår et kollegiums procedurer, før du forpligter dig.

Bundlinjen

Der er to hovedværktøjer, der bruges til at beslutte om din (eller dit barns) berettigelse til finansiel støtte fra universitetet: FAFSA og CSS-profil.FAFSA tager ikke højde for egenkapital.Det gør CSS Profile, men hvert college har sine egne regler om, hvor meget egenkapital tæller, når det kommer til økonomisk støtte.Begge systemer tager højde for kontanter, som du har på check- og opsparingskonti.

Hvis du ønsker at bruge din egenkapital til at finansiere college, skal du sørge for at ansøge om økonomisk støtte, før du optager lånet; ellers vil kontanterne tælle med i dine aktiver.Alternativt kan du tegne en boligkredit (HELOC), som giver dig mulighed for at være mere fleksibel, når det kommer til at trække på din boligkapital.