Die übergroße Baby-Boomer-Generation, benannt nach dem starken Anstieg der Geburtenraten nach dem Zweiten Weltkrieg, hat schon immer Wellen geschlagen.Die goldenen Jahre der Boomer werden nicht anders sein.

Diese große Kohorte, die zwischen 1946 und 1964 geboren wurde, wurde in den 1960er und 1970er Jahren volljährig und begann 2008, sich für Sozialversicherungsleistungen zu qualifizieren.Bis 2031 werden die jüngsten Boomer das volle Rentenalter der Sozialversicherung von 67 Jahren für Personen, die 1960 oder später geboren wurden, überschritten haben.Bis dahin wird es 75 Millionen Amerikaner über 65 Jahre geben – gegenüber 39 Millionen im Jahr 2008.

Die Größe der Generation spielt weniger eine Rolle als ihre lange Lebenserwartung, wenn es um die Sorge geht, dass die Babyboomer die Sozialversicherung in die Insolvenz treiben könnten.Als 1935 die Sozialversicherung begann, konnten Menschen im Alter von 65 Jahren damit rechnen, noch 12,5 Jahre zu leben.Derzeit können Frauen im Alter von 65 Jahren damit rechnen, weitere 21,7 Jahre zu leben, und Männer, die 19,1 Jahre alt sind.

Schauen wir uns die Fakten an, um zu sehen, wohin die soziale Sicherheit in Bezug auf ihre Finanzen steuert.

Die Fakten

Ende 2021 verfügten die Treuhandfonds, die Sozialversicherungsleistungen an Rentner, ihre Familien und behinderte Arbeitnehmer zahlen, über ungefähr 2,85 Billionen US-Dollar an angesammelten Rücklagen.Es gibt zwei Kassen: Die Treuhandkasse der Alters- und Hinterlassenenversicherung (AHV) und die Treuhandkasse der Eidgenössischen Invalidenversicherung (IV), oft zusammengefasst als AHV.

Die Fonds erhalten Lohnsteuern der Sozialversicherung, die mit einem Satz von 12,4 % auf das Erwerbseinkommen bis zu einer jährlichen Einkommensobergrenze von 147.000 USD im Jahr 2022 veranschlagt und zu gleichen Teilen zwischen Arbeitnehmer und Arbeitgeber aufgeteilt werden.Selbständige tragen die gesamten 12,4 %, können aber den Arbeitgeberanteil als Betriebsausgabe bei der Einkommensteuererklärung abziehen.

Wenn der Haupttreuhandfonds der Sozialversicherung erschöpft sein wird

Die Leistungsauszahlungen sind seit langem schneller gewachsen als die Einnahmen, und im Jahr 2021 überstiegen die Ausgaben zum ersten Mal seit Jahrzehnten die Einnahmen auf jährlicher Basis.Das Defizit im Jahr 2022 wird voraussichtlich etwas geringer ausfallen, aber die Treuhänder der Sozialversicherung gehen davon aus, dass die jährlichen Defizite danach schnell zunehmen werden, bis der AHV-Treuhandfonds seine Reserven im Jahr 2034 erschöpft hat.Zu diesem Zeitpunkt werden die laufenden Lohnsteuereinnahmen voraussichtlich 77 % der geplanten Leistungen abdecken.

Die gute Nachricht ist, dass OASI nun voraussichtlich ein Jahr später als im Treuhänderbericht 2021 prognostiziert das Geld ausgehen wird, da die Erholung von der Rezession 2020 stärker war als zuvor erwartet.

Die noch bessere Nachricht ist, dass der DI-Treuhandfonds, der Invaliditätsleistungen zahlt, nun voraussichtlich über ausreichende Reserven für mindestens die nächsten 75 Jahre verfügen wird, anstatt im Jahr 2057 auszugehen, wie im Bericht von 2021 prognostiziert.Die Invaliditätsansprüche sind in den letzten Jahren zurückgegangen, ein Trend, der sich 2021 fortsetzte und die Treuhänder zwang, ihre Prognose zu revidieren.

Warum der Fonds auf Erschöpfung zusteuert

Das Problem ist die Demographie.Das Verhältnis von Sozialversicherungsempfängern zu Arbeitnehmern, die in das System einzahlen, verschiebt sich von 2,7 Arbeitnehmern pro Leistungsempfänger im Jahr 2021 auf voraussichtlich 2,3 bis 2035.Die Sozialversicherungssteuern machten im Jahr 2021 fast 90 % der Einnahmen der Treuhandfonds aus, daher ist leicht zu erkennen, wie diese Änderung das System belastet.Der Rest der Finanzierung des Systems stammte aus Zinserträgen und Einnahmen aus der Einkommensteuer auf Sozialversicherungsleistungen.

Wird die Sozialversicherung bankrott gehen, wenn ihr wichtigster Treuhandfonds keine Reserven mehr hat?Mit einem Wort, nein.Solange die Arbeitnehmer Lohnsteuer zahlen, wird es Geld geben, um zumindest einen Teil der vorgesehenen Leistungen zu zahlen.Sobald die Reserven jedoch aufgebraucht sind, werden die Auszahlungen geringer sein als die aktuellen Leistungsbeträge.Und die Reserven werden höchstwahrscheinlich in etwas mehr als einem Jahrzehnt erschöpft sein, wenn der Kongress nicht handelt, um die Treuhandfonds wieder aufzufüllen.

Die möglichen Lösungen

Es gibt Anlass zur Sorge, da das Erschöpfungsdatum schnell näher rückt und eine Kürzung der Leistungen für viele der Bedürftigsten katastrophal wäre.Dieses Thema hat sich jedoch nicht gerade in den Kongress eingeschlichen.Seit Anfang 2016 hat das Office of Chief Actuary der Social Security Administration Schätzungen und Analysen für nicht weniger als 61 Gesetzesvorschläge zur Reform der Social Security erstellt.Es schätzt auch die Auswirkung der Änderung bestimmter Bestimmungen des Programms.Hier sind drei hypothetische Lösungen für die Finanzierungslücke.

• Rentenalter anheben.Das Anspruchsalter für volle Sozialversicherungsleistungen beträgt 67 Jahre für Personen, die 1960 und später geboren wurden.Einige haben argumentiert, dass sie auf 69 oder 70 Jahre angehoben werden sollte, um dem Anstieg der Lebenserwartung seit Beginn der Sozialversicherung zu entsprechen.Eine schrittweise Anhebung des Vollrentenalters auf 69 in Schritten von drei Monaten pro Jahr, beginnend mit dem Alter von 62 Jahren im Jahr 2023 und dem Alter, in dem die maximalen aufgeschobenen Rentengutschriften erworben werden, von 70 auf 72 würde die langfristige Finanzierungslücke der Sozialversicherung um 28 % verringern. , so die SSA.
• Erhöhung des Lohnsteuersatzes auf 16,1 %.Damit würde der Sozialversicherungssteuersatz für Arbeitnehmer und Arbeitgeber von derzeit 6,2 % auf jeweils 8,05 % angehoben.Das würde die gesamte langfristige Finanzierungslücke beseitigen, obwohl die jährlichen Defizite bis 2037 zurückkehren würden.
• Anhebung oder Abschaffung der Lohnsteuerobergrenze.Das jährliche Arbeitseinkommen, auf das Sozialversicherungssteuern gezahlt werden müssen, ist im Jahr 2022 auf 147.000 USD begrenzt, und die Obergrenze wird jedes Jahr an die Inflation angepasst.Die vollständige Abschaffung der Lohnsteuerobergrenze ohne eine entsprechende Erhöhung der Leistungen für diejenigen, die sie überschreiten, würde das prognostizierte 75-Jahres-Defizit um 73 % senken.Der verbleibende Fehlbetrag könnte dann durch eine Erhöhung des Lohnsteuersatzes um 1 Prozentpunkt auf 13,4 % bzw. 6,7 % für Arbeitnehmer und Arbeitgeber behoben werden.

Das Endergebnis

Während das Altern der Baby-Boomer-Generation die Mathematik für die Zukunft der sozialen Sicherheit verändert, wird es nicht zum Untergang des Systems führen.Selbst wenn den Treuhandfonds das Geld ausgeht, werden die Leistungen größtenteils durch die laufenden Einnahmen aus Sozialversicherungssteuern gedeckt.

Es könnten Änderungen vorgenommen werden, die die Erschöpfung der Treuhandfonds verhindern.Die Sozialversicherung wurde 1983 gerettet, als die Steuern erhöht und künftige Leistungen in einem parteiübergreifenden Kompromiss gekürzt wurden.Social Security ist vielleicht bereits das beliebteste Regierungsprogramm in der Geschichte der USA und wird in den kommenden Jahren sicherlich zusätzliche Unterstützung durch die prognostizierte Rekordzahl von Leistungsempfängern erhalten.Der Kongress wird jeden Anreiz haben, zu handeln, bevor er beträchtliche und dauerhafte Leistungskürzungen hinnehmen muss.