Navigazione veloce
Wat is winst strippen?
Earnings stripping is een veelgebruikte tactiek die door multinationale ondernemingen wordt gebruikt om aan hoge binnenlandse belastingen te ontsnappen door renteaftrek te gebruiken in een vriendelijk belastingregime om hun vennootschapsbelasting te verlagen.Met andere woorden, winststripping is een techniek die wordt gebruikt door bedrijven die proberen hun Amerikaanse belastingaanslagen te minimaliseren door winsten naar landen met lagere belastingtarieven te verschuiven naar het buitenland.
Het wordt vaak gebruikt tijdens bedrijfsinversies: een transactie waarbij de bedrijfsstructuur van een in de VS gevestigde multinationale onderneming wordt gewijzigd zodat een nieuwe buitenlandse onderneming, doorgaans gevestigd in een laagbelastend of belastingvrij land, de bestaande Amerikaanse moedermaatschappij vervangt als de moedermaatschappij van de ondernemingsgroep.
Belangrijkste leerpunten
- Earnings stripping is een tactiek die door bedrijven wordt gebruikt om hoge binnenlandse belastingen te vermijden door renteaftrek te gebruiken in een belastingland met lagere tarieven om hun totale belastingaanslag te verlagen.
- Een bedrijf verlaagt zijn Amerikaanse belastingaanslag door winst naar het buitenland te verschuiven naar landen met een lager belastingtarief met behulp van een proces dat bekend staat als bedrijfsinversie.
- Het proces werkt waarbij een moedermaatschappij een lening verstrekt aan haar Amerikaanse dochteronderneming in het buitenland voor operationele kosten.De dochteronderneming betaalt een buitensporig bedrag aan rente op de lening en trekt deze rentebetalingen af van haar totale inkomsten.De "verlaging" van de inkomsten vermindert daarom het bedrag aan verschuldigde belastingen.
- Het strippen van inkomsten is legaal via de belastingwetgeving, maar de Amerikaanse regering heeft geprobeerd dit te voorkomen door een verscheidenheid aan voorschriften in te voeren, zoals het opnemen van schuld-naar-eigen vermogen en nettorentekosten in aanpasbare drempels voor inkomensratio's.
Inzicht in het strippen van inkomsten
Earnings stripping is een vorm van belastingontwijking, een juridische handeling waarbij wordt geprofiteerd van een maas in de belastingwetgeving om het bedrag aan belastingen dat aan de overheid verschuldigd is te verminderen.Earnings stripping is eenvoudigweg een methode waarmee een bedrijfsentiteit zijn belastingplicht vermindert door buitensporige bedragen aan rente te betalen aan een ander bedrijf.Deze methode omvat het overdragen van belastbaar inkomen van een Amerikaanse dochteronderneming naar een buitenlandse dochteronderneming onder het mom van fiscaal aftrekbare rentebetalingen op interne schulden.
Als onderdeel van het strippen van inkomsten verstrekt een in het buitenland gecontroleerde binnenlandse onderneming (of een Amerikaanse onderneming die in een ander land is gevestigd) of moedermaatschappij een lening aan haar Amerikaanse dochteronderneming voor operationele kosten.Vervolgens betaalt de Amerikaanse dochteronderneming een buitensporig bedrag aan rente over de lening aan de moedermaatschappij en trekt deze rentebetalingen af van haar totale inkomsten.
De vermindering van de winst heeft een domino-effect op de totale belastingschuld omdat renteaftrek niet wordt belast.Aangezien het gemiddelde Amerikaanse vennootschapsbelastingtarief 21% is, kan de verlaging zich vertalen in een aanzienlijk bedrag aan besparingen voor het bedrijf.
In de meeste gevallen leent de dochteronderneming eigenlijk geen geld.Het is gewoon een op papier voltooide transactie en het moederbedrijf dwingt de inning van de schuld niet af.Het verschuift gewoon de inkomsten van het bedrijf van de VS naar het buitenland.
Inkomstenstrippen voorkomen
Om de praktijk van het strippen van inkomsten te beteugelen, plaatste de Omnibus Budget Reconciliation Act van 1989 een beperking van 50% op renteaftrek van verbonden partijen die een Amerikaans bedrijf in buitenlandse handen mocht nemen bij het berekenen van zijn inkomstenbelasting.Theoretisch gezien zal een lager aantal voor die beperking een grote bijdrage leveren aan het beperken van het strippen van inkomsten, maar de maatregel vereist goedkeuring van het congres en tweeledige steun.
Over het algemeen zijn de winststrippingregels van toepassing op een onderneming met een verhouding tussen vreemd en eigen vermogen van meer dan 1,5 op 1; een netto rentelast die 50% van zijn aangepast belastbaar inkomen voor het jaar overschrijdt, en een rentelast die niet is onderworpen aan volledige Amerikaanse inkomsten of bronbelasting in handen van de ontvanger.
De regering-Obama heeft in 2016 meer regels ingevoerd met betrekking tot winststripping, waardoor het aantal overnames in het buitenland dat Amerikaanse bedrijven deden, werd afgeremd, omdat winststripping niet zo gunstig was.Toen Trump in 2018 de vennootschapsbelasting verlaagde, bleven de buitenlandse acquisities laag.Gezien de voorgestelde verhoging van de vennootschapsbelasting door president Biden, valt nog te bezien hoe de regelgeving rond winststripping zal verlopen.
Hoewel het een schadelijke bedrijfspraktijk is die de belastinginkomsten van de overheid vermindert, heeft het strippen van inkomsten geen gedocumenteerd effect op de Amerikaanse werkloosheid.Volgens een studie uit 2007 van de V.S.Treasury, winststripping kan "de investeringen in een land met hoge belastingen verhogen of verlagen." "Het is onwaarschijnlijk dat het investeringsniveau van multinationals de totale werkloosheid in de Verenigde Staten beïnvloedt, tenzij er werkloosheid is op de markten voor arbeid waarvan buitenlandse investeerders om vaardigheden vragen", schreven de auteurs van het onderzoek.