De beste technische indicatoren voor handel in opties

Er zijn honderden technische indicatoren die straders kunnen gebruiken, afhankelijk van hun handelsstijl en het type beveiliging dat moet worden verhandeld.Dit artikel richt zich op enkele belangrijke technische indicatoren die populair zijn bij optiehandelaren.Houd er ook rekening mee dat dit artikel bekendheid veronderstelt met optieterminologie en berekeningen die betrokken zijn bij technische indicatoren.

(Als u niet zeker weet of technische handel of opties iets voor u zijn, bekijk dan de Investopedia Introduction to Stock Trader Typestutorial om uw voorkeursstijl te bepalen.)

Hoe handel in opties anders is

Technische indicatoren worden vaak gebruikt bij kortetermijnhandel om de handelaar te helpen bepalen:

  • Bewegingsbereik (hoeveel?)
  • De richting van de beweging (welke kant op?)
  • Duur van de verhuizing (hoe lang?)

Aangezien opties onderhevig zijn aan tijdsverval, is de aanhoudperiode van belang.Een aandelenhandelaar kan een positie voor onbepaalde tijd aanhouden, terwijl een optiehandelaar wordt beperkt door de beperkte duur die wordt bepaald door de vervaldatum van de optie.Gezien de tijdsdruk zijn momentumindicatoren, die de neiging hebben om overbought- en oversold-niveaus te identificeren, populair bij optiehandelaren.

Laten we eens kijken naar een paar algemene indicatoren - momentum en andere - die worden gebruikt door optiehandelaren.

Belangrijkste leerpunten

  • RSI-waarden variëren van 0 tot 100.Waarden boven 70 duiden over het algemeen op overgekochte niveaus, en een waarde onder 30 duidt op oververkochte niveaus.
  • Een prijsbeweging buiten de Bollinger-banden kan een signaal zijn dat een actief rijp is voor omkering, en optiehandelaren kunnen zichzelf dienovereenkomstig positioneren.
  • De intraday-momentumindex combineert de concepten van intraday-kandelaars en RSI en biedt een geschikt bereik (vergelijkbaar met RSI) voor intraday-handel door overbought- en oversold-niveaus aan te geven.
  • Een geldstroomindex van meer dan 80 geeft aan dat een effect overbought is; een waarde onder de 20 geeft aan dat de beveiliging oververkocht is.
  • De put-call-ratio meetvolume met behulp van put-opties versus call-opties en veranderingen in de waarde ervan duiden op een verandering in het algemene marktsentiment.
  • De open interest geeft aanwijzingen over de kracht van een bepaalde trend.

Relatieve sterkte-index (RSI)

De relatieve sterkte-index is een momentumindicator die de omvang van recente winsten vergelijkt met recente verliezen over een bepaalde periode om de snelheid en verandering van prijsbewegingen van een effect te meten in een poging om overbought- en oversold-voorwaarden te bepalen. RSI-waarden variëren van 0-100, met een waarde boven 70 die algemeen wordt beschouwd als een indicatie voor overgekochte niveaus, en een waarde onder de 30 voor oververkochte niveaus.

RSI werkt het beste voor opties op individuele aandelen, in tegenstelling tot indexen, omdat aandelen vaker overbought- en oververkochte condities vertonen dan indexen.Opties op zeer liquide aandelen met een hoge bèta zijn de beste kandidaten voor kortetermijnhandel op basis van RSI.

Afbeelding door Sabrina Jiang © Investopedia2020

Bollinger Bands

Alle optiehandelaren zijn zich bewust van het belang van volatiliteit, en Bollinger-bands zijn een populaire manier om de volatiliteit te meten. hoe dichter de prijs naar de lagere band beweegt, hoe meer oververkocht het kan zijn.

Een prijsbeweging buiten de banden kan een signaal zijn dat de beveiliging rijp is voor omkering, en optiehandelaren kunnen zich dienovereenkomstig positioneren.Na bijvoorbeeld een breakout boven de bovenste band, kan de handelaar een long put- of een short call-positie initiëren.Omgekeerd kan een uitbraak onder de lagere band een kans zijn om een ​​long call- of short put-strategie te gebruiken.

Afbeelding door Sabrina Jiang © Investopedia2020

Houd er in het algemeen ook rekening mee dat het vaak zinvol is om opties te verkopen in periodes van hoge volatiliteit, wanneer de optieprijzen hoog zijn, en om opties te kopen in periodes van lage volatiliteit, wanneer opties goedkoper zijn.

Intraday Momentum Index (IMI)

De Intraday Momentum Index is een goede technische indicator voor hoogfrequente optiehandelaren die willen wedden op intraday-bewegingen.Het combineert de concepten van intraday-kandelaars en RSI, waardoor een geschikt bereik (vergelijkbaar met RSI) voor intraday-handel wordt geboden door overbought- en oversold-niveaus aan te geven.Met behulp van IMI kan een optiehandelaar potentiële kansen zien om een ​​bullish trade in een opwaartse trendmarkt te initiëren bij een intraday-correctie of een bearishtrade in een neerwaartse trend te initiëren bij een intraday-prijsstijging.

Het is belangrijk om op de hoogte te zijn van de "trends" van de prijsbewegingen.Wanneer er een sterke zichtbare opwaartse of neerwaartse trend is, zullen momentumindicatoren vaak overbought/oversold-waarden weergeven.

Om de IMI te berekenen, wordt de som van de opwaartse dagen gedeeld door de som van de opwaartse dagen plus de som van de neerwaartse dagen, of ISup ÷ (ISup + IS down), die vervolgens wordt vermenigvuldigd met 100.Hoewel de handelaar het aantal dagen kan kiezen om naar te kijken, is 14 dagen het meest gebruikelijke tijdsbestek.Net als RSI, als het resulterende aantal groter is dan 70, wordt het aandeel als overbought beschouwd. En als het resulterende aantal minder dan 30 is, wordt het aandeel als oververkocht beschouwd.

Geldstroomindex (MFI)

De Money Flow Index is een momentumindicator die prijs- en volumegegevens combineert.Het wordt ook wel volumegewogen RSI genoemd.De MFI-indicator meet de instroom en uitstroom van geld in een activum gedurende een specifieke periode (meestal 14 dagen), en is een indicator van "handelsdruk". dat de zekerheid oververkocht is.

Vanwege de afhankelijkheid van volumegegevens zijn MFI's beter geschikt voor op aandelen gebaseerde handel in opties (in tegenstelling tot op indexen gebaseerde) en transacties met een langere looptijd.Wanneer de MFI in de tegenovergestelde richting beweegt als de aandelenkoers, kan dit een leidende indicator zijn van een trendverandering.

Afbeelding door Sabrina Jiang © Investopedia2020

Put-Call Ratio (PCR)-indicator

De put-call-ratio meet het volume met behulp van put-opties versus call-opties.In plaats van de absolute waarde van de put-call-ratio, duiden de veranderingen in de waarde ervan op een verandering in het algemene marktsentiment.

Wanneer er meer puts dan calls zijn geschreven, is de ratio hoger dan 1, wat wijst op bullishness.Wanneer het call-volume hoger is dan het put-volume, is de ratio minder dan 1, wat wijst op bearishness. Traders beschouwen de put-call-ratio echter soms als een tegendraadse indicator en kiezen ervoor om tegen markttrends in te handelen in de hoop op een naderende ommekeer.

Open interesse (OI)

Open interest geeft de open of niet-afgewikkelde contracten in opties aan.OI geeft niet noodzakelijkerwijs een specifieke opwaartse of neerwaartse trend aan, maar het geeft wel indicaties over de sterkte van een bepaalde trend.Toenemende open belangstelling duidt op nieuwe kapitaalinstroom en daarmee op de duurzaamheid van de bestaande trend, terwijl dalende OI wijst op een verzwakkende trend.

Voor optiehandelaren die willen profiteren van prijsbewegingen en trends op de korte termijn, overweeg het volgende:

Prijs

Interesse openen

Interpretatie

Stijgende lijn

Stijgende lijn

Markt/beveiliging is sterk

Stijgende lijn

vallen

Markt/veiligheid verzwakt

vallen

Stijgende lijn

Markt/beveiliging is zwak

vallen

vallen

Markt/veiligheid wordt sterker

Het komt neer op

Naast de bovengenoemde technische indicatoren zijn er honderden andere indicatoren die kunnen worden gebruikt voor het verhandelen van opties (zoals stochastische oscillatoren, gemiddeld echt bereik en cumulatieve tick). Bovendien bestaan ​​er variaties met afvlakkingstechnieken op resulterende waarden, middelingsprincipes en combinaties van verschillende indicatoren. Een optiehandelaar moet de indicatoren selecteren die het beste passen bij zijn of haar handelsstijl en -strategie, na zorgvuldig de wiskundige afhankelijkheden en berekeningen te hebben onderzocht.

Correctie: 7 juni 2022: een eerdere versie van dit artikel bevatte onjuiste informatie over de put-call-ratio en is voor de duidelijkheid bijgewerkt.