Är PMI eller MIP avdragsgill?

En gång var det sista året som skatteavdraget för privat bolåneförsäkring (PMI), även känd som hypoteksförsäkringspremie (MIP), tillåts för beskattningsåret 2017 – men endast för bolån som tagits eller refinansierats efter den 1 januari , 2007.

Emellertid tillät The Further Consolidated Appropriations Act från 2020 MIP- och PMI-skatteavdrag för 2020 (och 2021) och retroaktivt för 2018 och 2019 om kvalificerade skattebetalare lämnade in en ändrad federal skattedeklaration.Det specificerade avdraget för hypoteksförsäkringspremier förlängdes till och med 2021, och skattskyldiga kunde göra avdrag på rad 8d i schema A (formulär 1040) för belopp som betalats eller intjänats under 2021.Det är osäkert om du kommer att kunna dra av ditt PMI 2022.

Om specifika krav uppfylldes kunde bolåneförsäkringspremier dras av som ett specificerat avdrag på din avkastning.Om din justerade bruttoinkomst (AGI) är 109 000 USD eller mer för 2021 är detta avdrag inte tillåtet.Detta gäller även för gifta personer som ansöker separat, för vilka den justerade bruttoinkomstgränsen är $54 500.

Nyckel takeaways

  • Du kan dra av privata bolåneförsäkringar från din skatt om du uppfyller specifika krav.
  • Under 2019 förlängde kongressen MIP- och PMI-skatteavdrag för 2020 och 2021 (och därefter), plus retroaktivt för 2018 och 2019.
  • Privat bolåneförsäkring är inte nödvändig om du köper ett hus med en handpenning på 20 % eller mer.
  • Avdraget för bolåneavdrag infördes med skattelättnader och hälsovårdslagen 2006.
  • Kongressen har röstat några gånger sedan dess om avdrag för privata bolåneförsäkringar.


PMI-skatteavdrag: Lagstiftningstidslinje

Skatteavdraget och hälsovårdslagen införde först avdraget för bolåneförsäkring redan 2006.2015 förlängde kongressen avdraget med lagen om skydd av amerikaner från skattevandringar (PATH), men avdraget gick ut den 31 december 2016.Förlängningen var bra för bara ett år.

Kongressen gick sedan in igen.The Bipartisan Budget Act från 2018 förlängde avdraget för hypoteksförsäkringspremier retroaktivt igen till och med 2017.Den 8 januari 2019 införde Kaliforniens representant Julia Brownley 2019 års Mortgage Insurance Tax Deduction Act, som skulle göra hypoteksförsäkringsavdraget till en permanent del av skattelagstiftningen och skulle gälla retroaktivt för alla belopp som betalats eller intjänats sedan den 31 december 2017.

Den ytterligare konsoliderade anslagslagen från 2020 tillät PMI-skatteavdrag för 2020 (och framtida skatteår) och retroaktivt för 2018 och 2019.

Hur mycket kan PMI-avdraget spara en skattebetalare?

Det beror på hur mycket du är skyldig och din skatteklass, men en bra tumregel är att du betalar 50 USD i månaden i premier för varje 100 000 USD i finansiering.Kom dock ihåg att summan av handpenningen, typen av lån och långivarens krav alla kan påverka din faktiska kostnad.

Till exempel, om någon lägger ner 5 % på ett hus på $200 000, kommer de att betala månatliga PMI-premier på cirka $125.Öka din handpenning till 10 % så betalar du mindre än 80 USD i månaden.

Så hur påverkar detta din skatteräkning?Föreställ dig någons justerade bruttoinkomst är $100 000.Du köpte ett hus på 200 000 USD, la ner 5 % och betalade 1 500 USD i PMI-premier (125 USD gånger 12 månader). Avdraget för PMI minskar din beskattningsbara inkomst med 1 500 USD.Om du är i skatteklassen 12 % sparar du 180 USD på din skattesedel (1 500 USD x 12 %), och om du är i skatteklassen 22 % sparar du 330 USD (1 500 USD x 22 %).

Ett steg bättre än ett skatteavdrag, att bli av med PMI helt och hållet är ännu trevligare.En husägare kan avbryta PMI när de har 20 % eget kapital i ditt hem.

Exempel beräkning

Du ska fördela försäkringspremierna över det kortaste av bolånets angivna löptid eller 84 månader, med början den månad försäkringen började.Anta att du tar ett 15-årigt bolån som börjar i juli innevarande år.I början av lånet betalar du i förskott all erforderlig bolåneförsäkring för lånets löptid, i det här fallet 8 600 $.

Avdrag = (8 600 USD / 84) x 6 månader = 614,29 USD

Om din inkomst understiger det högsta tillåtna kan du dra av ovanstående belopp för året.

Ursprunget till inteckningsförsäkringsskatteavdrag

Detta skatteavdrag har sitt ursprung som en del av Tax Relief and Health Care Act från 2006 och tillämpades ursprungligen på privata bolåneförsäkringar som utfärdades 2007.

Som svar på den långsamma återhämtningen på bostadsmarknaden förlängde lagen om skydd av amerikaner från Tax Hikes Act från 2015 avdraget till 2016.Bolåneförsäkringsavdraget återfanns på schema A på skattedeklarationer på rad 8d.Det belopp som angavs i detta avsnitt återfanns i ruta fem av formulär 1098 skickat av långivaren.

Från och med 2021, om husägare med PMI uppfyller behörighetskraven, kan de fortfarande dra av dem när de lämnar in en skattedeklaration.

Vad är privat bolåneförsäkring?

Privat bolåneförsäkring måste tecknas när du köper en bostad med mindre än 20 % handpenning.När du har 20 % eget kapital i bostaden kan du be din bolånegivare att släppa försäkringen.

Kan jag dra av mitt PMI?

Om du lämnar in dina skatter för 2018, 2019, 2020 eller 2021 och du uppfyller behörighetskraven, kan du dra av din PMI på dina federala skatter.

Hur kan jag avbryta mitt PMI?

Vanligtvis måste du hålla ditt bolån i 12 månader utan missade betalningar och ha 20 % eget kapital i hemmet innan du kan begära att din PMI annulleras.De flesta långivare kommer automatiskt att sänka ditt PMI när du når 22% av ditt eget kapital i ditt hem.

Poängen

Från och med juni 2022 är det osäkert om avdrag för privata bolåneförsäkringar fortsätter för taxeringsåret 2022.Om du lämnar in din skatt för tidigare år kan du dra nytta av att dra av din privata bolåneförsäkring eller bostadspremieförsäkring om du uppfyller specifika krav.Men det bästa sättet att inte oroa sig för huruvida din PMI kommer att vara avdragsgill i framtiden är att betala ner din bolåneräkning.När du når 20 % av ditt eget kapital i ditt hem kan du begära att din långivare tar bort din privata bolåneförsäkring från din bolåneräkning.