จำนวนหุ้นที่เหมาะสมที่สุดที่ควรมีในพอร์ตโฟลิโอคืออะไร?

จำนวนหุ้นที่เหมาะสมที่สุดที่ควรมีในพอร์ตโฟลิโอคืออะไร?

แม้ว่าหลายแหล่งอาจมีความคิดเห็นเกี่ยวกับจำนวนหุ้นที่ "ถูกต้อง" ที่จะเป็นเจ้าของในพอร์ตโฟลิโอ แต่ก็ไม่มีคำตอบที่ถูกต้องสำหรับคำถามนี้

จำนวนหุ้นที่ถูกต้องในพอร์ตการลงทุนของคุณขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ เช่น ประเทศที่คุณพำนักและการลงทุน ระยะเวลาในการลงทุน สภาวะตลาด และแนวโน้มที่จะอ่านข่าวการตลาดและติดตามข้อมูลล่าสุดเกี่ยวกับการถือครองของคุณ .

ประเด็นที่สำคัญ

  • แม้ว่าหลายแหล่งจะมีความคิดเห็นเกี่ยวกับจำนวนหุ้นที่ "ถูกต้อง" ที่จะเป็นเจ้าของ แต่ก็ไม่มีคำตอบที่ถูกต้องสำหรับคำถามนี้
  • จำนวนหุ้นที่ถูกต้องที่จะถือนั้นขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ เช่น ระยะเวลาในการลงทุน สภาวะตลาด และแนวโน้มของคุณในการติดตามข้อมูลล่าสุดเกี่ยวกับการถือครองของคุณ
  • แม้ว่าจะไม่มีคำตอบที่เป็นเอกฉันท์ แต่ก็มีความคิดทั่วไปที่ว่าการกระจายความเสี่ยงเป็นกุญแจสำคัญอย่างยิ่งต่อผลตอบแทนระยะยาว
  • พอร์ตโฟลิโอที่มีความหลากหลายช่วยลดความเสี่ยงที่ไม่เป็นระบบ—ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับบริษัทหรืออุตสาหกรรมเฉพาะ
  • อย่างไรก็ตาม พิจารณาต้นทุนการทำธุรกรรมของการถือหุ้นที่เพิ่มขึ้นโดยทั่วไปจะเป็นการดีที่สุดที่จะถือจำนวนหุ้นขั้นต่ำที่จำเป็นเพื่อขจัดความเสี่ยงที่ไม่มีระบบอย่างมีประสิทธิภาพ

การทำความเข้าใจจำนวนหุ้นในอุดมคติที่จะมีในพอร์ตการลงทุน

นักลงทุนกระจายเงินทุนของตนไปยังเครื่องมือการลงทุนต่างๆ ด้วยเหตุผลหลักในการลดความเสี่ยงโดยเฉพาะอย่างยิ่ง การกระจายความเสี่ยงช่วยให้นักลงทุนลดความเสี่ยงต่อสิ่งที่เรียกว่าความเสี่ยงที่ไม่มีระบบ ซึ่งสามารถกำหนดได้ว่าเป็นความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับบริษัทหรืออุตสาหกรรมเฉพาะ

นักลงทุนไม่สามารถกระจายความเสี่ยงอย่างเป็นระบบออกไปได้ เช่น ความเสี่ยงจากภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่ลากลงมาทั้งตลาดหุ้น แต่การวิจัยทางวิชาการในด้านทฤษฎีพอร์ตโฟลิโอสมัยใหม่ได้แสดงให้เห็นว่าพอร์ตหุ้นที่มีการกระจายความเสี่ยงที่ดีสามารถลดความเสี่ยงที่ไม่มีระบบให้เข้าใกล้ได้อย่างมีประสิทธิภาพ - ระดับศูนย์ในขณะที่ยังคงรักษาระดับผลตอบแทนที่คาดหวังไว้เท่าเดิม พอร์ตโฟลิโอที่มีความเสี่ยงเกินจะมี

กล่าวอีกนัยหนึ่งในขณะที่นักลงทุนต้องยอมรับความเสี่ยงที่เป็นระบบมากขึ้นสำหรับผลตอบแทนที่อาจสูงขึ้น (เรียกว่าความเสี่ยง - ผลตอบแทนการแลกเปลี่ยน) โดยทั่วไปแล้วพวกเขาไม่ได้รับผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้นสำหรับความเสี่ยงที่ไม่มีระบบ

ยิ่งคุณถือหุ้นในพอร์ตมากเท่าไร ความเสี่ยงที่ไร้ระบบของคุณก็จะยิ่งต่ำลงเท่านั้นพอร์ตโฟลิโอที่มีหุ้นตั้งแต่ 10 ตัวขึ้นไป โดยเฉพาะอย่างยิ่งในกลุ่มธุรกิจหรืออุตสาหกรรมต่างๆ มีความเสี่ยงน้อยกว่าพอร์ตโฟลิโอที่มีเพียงสองหุ้นเท่านั้น

พิจารณาค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม

แน่นอน ต้นทุนการทำธุรกรรมของการถือหุ้นมากขึ้นสามารถเพิ่มขึ้นได้ ดังนั้นโดยทั่วไปแล้ว จะเป็นการดีที่สุดที่จะถือจำนวนหุ้นขั้นต่ำที่จำเป็นเพื่อขจัดความเสี่ยงที่ไม่มีระบบอย่างมีประสิทธิภาพตัวเลขนี้คืออะไร?ไม่มีคำตอบที่เป็นเอกฉันท์ แต่มีช่วงที่เหมาะสม

พอร์ตการลงทุนที่มีการกระจายความเสี่ยงที่ดีสามารถลดความเสี่ยงที่ไม่มีระบบให้อยู่ในระดับใกล้ศูนย์ได้อย่างมีประสิทธิภาพ ในขณะที่ยังคงรักษาระดับผลตอบแทนที่คาดหวังไว้เท่าเดิมที่พอร์ตโฟลิโอที่มีความเสี่ยงเกินจะมี

การวิจัยล่าสุดชี้ให้เห็นว่านักลงทุนที่ใช้ประโยชน์จากต้นทุนการทำธุรกรรมที่ต่ำที่นายหน้าออนไลน์สามารถจ่ายได้สามารถเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตการลงทุนของพวกเขาได้ดีที่สุดโดยการถือครองหุ้นมากเท่าที่พวกเขาต้องการอย่างไรก็ตาม มีข้อผิดพลาดด้านเวลาและนักลงทุนส่วนใหญ่พบว่าพอร์ตการลงทุนของพวกเขาสามารถทำงานได้ดีเช่นกันหากไม่ดีขึ้น โดยเลือกหลักทรัพย์ที่ใช้ดัชนีแทนสิ่งเหล่านี้เรียกว่ากองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs)

หากคุณถูกข่มขู่โดยความคิดที่จะต้องค้นคว้า เลือก และรักษาความตระหนักของหุ้นหลายตัว คุณอาจต้องการพิจารณาใช้กองทุนดัชนีหรือ ETF เพื่อให้การกระจายความเสี่ยงที่รวดเร็วและง่ายดายในภาคส่วนต่างๆ และกลุ่มมูลค่าตามราคาตลาด เนื่องจากเป็นแนวทางในการลงทุนเหล่านี้ ให้คุณซื้อตะกร้าหุ้นได้อย่างมีประสิทธิภาพด้วยธุรกรรมเดียว

คุณควรเป็นเจ้าของหุ้นกี่ตัวสำหรับพอร์ตการลงทุนที่หลากหลาย?

ไม่มีตัวเลขวิเศษ แต่โดยทั่วไปตกลงกันแล้วว่านักลงทุนควรกระจายพอร์ตการลงทุนของตนไปยังภาคที่พวกเขาต้องการเปิดเผย ในขณะที่ยังคงจัดสรรหุ้นในตราสารหนี้ที่ดีต่อสุขภาพไว้เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากแต่ละบริษัทหรือการตกต่ำของภาคส่วนโดยปกติจะมีจำนวนอย่างน้อย 10 หุ้นอย่างน้อยที่สุด

ควรมีหุ้นและพันธบัตรจำนวนเท่าใดในพอร์ตโฟลิโอ?

คำตอบขึ้นอยู่กับแนวทางที่คุณใช้ในการจัดสรรสินทรัพย์หากคุณใช้แนวทางที่ก้าวร้าว คุณสามารถจัดสรรพอร์ต 100% ให้กับหุ้นได้มีความก้าวร้าวปานกลาง ย้าย 80% ของพอร์ตการลงทุนของคุณไปที่หุ้น และ 20% เป็นเงินสดและพันธบัตรหากคุณต้องการการเติบโตในระดับปานกลาง ให้เก็บพอร์ตโฟลิโอ 60% ไว้ในหุ้น และ 40% เป็นเงินสดและพันธบัตรสุดท้าย ใช้แนวทางอนุรักษ์นิยม และหากคุณต้องการรักษาเงินทุนของคุณแทนที่จะได้รับผลตอบแทนที่สูงขึ้น ก็ควรลงทุนในหุ้นไม่เกิน 50%หลักการที่ดีคือการลดสัดส่วนของหุ้นและเพิ่มพันธบัตรคุณภาพสูงของคุณเมื่อคุณอายุมากขึ้น เพื่อที่จะได้รับการปกป้องที่ดีขึ้นจากการตกต่ำของตลาดที่อาจเกิดขึ้นตัวอย่างเช่น นักลงทุนอายุ 30 ปีจะถือหุ้น 70% และพันธบัตร 30% ในขณะที่ผู้ที่มีอายุ 60 ปีจะมีหุ้น 40% และพันธบัตร 60%

ฉันควรเป็นเจ้าของหุ้นจำนวนเท่าใดด้วยเงิน 10,000 ดอลลาร์?

นักลงทุนเลือกบ่อยกว่าไม่กระจายการลงทุนโดยใช้ ETFสิ่งนี้ทำให้พวกเขาเข้าถึงบริษัทต่างๆ ได้มากกว่าที่พวกเขาจะสามารถเข้าถึงได้หากพวกเขาต้องการซื้อหุ้นรายบุคคลของบริษัทเหล่านั้นหมื่นดอลลาร์ที่ลงทุนใน ETF จำนวนหนึ่งอาจส่งผลให้มีหลักทรัพย์หลายพันตัว